15 najboljih financijskih funkcija u Excelu
Microsoft Excel najvažniji je alat investicijskih bankara i financijskih analitičara. Proveli su više od 70% vremena pripremajući Excel modele, formulirajući pretpostavke, procjene, izračune, grafikone itd. Sigurno je pretpostaviti da su investicijski bankari majstori u excel prečacima i formulama. Iako u Excelu postoji više od 50+ financijskih funkcija, ovdje je popis 15 najboljih financijskih funkcija u Excelu koje se najčešće koriste u praktičnim situacijama.
Bez puno muke, pogledajmo jednu po jednu sve financijske funkcije -
- # 1 - Buduća vrijednost (FV)
- # 2 - FVSCHEDULE
- # 3 - Sadašnja vrijednost (PV)
- # 4 - Neto sadašnja vrijednost (NPV)
- # 5 - XNPV
- # 6 - PMT
- # 7 - PPMT
- # 8 - Interna stopa povrata (IRR)
- # 9 - Modificirana interna stopa povrata (MIRR)
- # 10 - XIRR
- # 11 - NPER
- # 12 - STOPA
- # 13 - UČINAK
- # 14 - NOMINAL
- # 15 - SLN
# 1 - Buduća vrijednost (FV): financijska funkcija u Excelu
Ako želite saznati buduću vrijednost određene investicije koja ima stalnu kamatnu stopu i periodično plaćanje, upotrijebite sljedeću formulu -
FV (stopa, brzina, (Pmt), PV, (vrsta))
- Stopa = To je kamatna stopa / razdoblje
- Nper = Broj razdoblja
- (Pmt) = Plaćanje / razdoblje
- PV = Sadašnja vrijednost
- (Vrsta) = Kada se izvrši plaćanje (ako se ništa ne spominje, pretpostavlja se da je plaćanje izvršeno na kraju razdoblja)
Primjer FV
A je 2016. uložio 100 američkih dolara. Plaćanje se vrši godišnje. Kamatna stopa je 10% godišnje Koliki bi bio FV u 2019?
Rješenje: U Excelu ćemo jednadžbu staviti na sljedeći način -
= FV (10%, 3, 1, - 100)
= 129,79 američkih dolara
# 2 - FVSCHEDULE : Financijska funkcija u Excelu
Ova je financijska funkcija važna kada trebate izračunati buduću vrijednost s promjenjivom kamatnom stopom. Pogledajte funkciju ispod -
FVSCHEDULE = (glavnica, raspored)
- Nalogodavac = Nalogodavac je sadašnja vrijednost određenog ulaganja
- Raspored = Niz sastavljenih kamatnih stopa (u slučaju excela koristit ćemo različite okvire i odabrati raspon)
Primjer FVSCHEDULE:
M je uložio 100 američkih dolara krajem 2016. Očekuje se da će se kamatna stopa mijenjati svake godine. U 2017., 2018. i 2019. kamatne stope bile bi 4%, 6% i 5%. Koji bi bio FV u 2019?
Rješenje: U Excelu ćemo učiniti sljedeće -
= FVSCHEDULE (C1, C2: C4)
= 115.752 američkih dolara
# 3 - Sadašnja vrijednost (PV) : financijska funkcija u Excelu
Ako znate izračunati FV, lakše ćete saznati PV. Evo kako -
PV = (stopa, Nper, (Pmt), FV, (tip))
- Stopa = To je kamatna stopa / razdoblje
- Nper = Broj razdoblja
- (Pmt) = Plaćanje / razdoblje
- FV = Buduća vrijednost
- (Vrsta) = Kada se izvrši plaćanje (ako se ništa ne spominje, pretpostavlja se da je plaćanje izvršeno na kraju razdoblja)
Primjer PV:
Buduća vrijednost ulaganja u 100 američkih dolara u 2019. Isplata se vrši godišnje. Kamatna stopa je 10% godišnje. Koliki bi bio PV sada?
Rješenje: U Excelu ćemo jednadžbu staviti na sljedeći način -
= PV (10%, 3, 1, - 100)
= 72,64 američkih dolara
# 4 - Neto sadašnja vrijednost (NPV) : financijska funkcija u Excelu
Neto sadašnja vrijednost ukupni je zbroj pozitivnih i negativnih novčanih tijekova tijekom godina. Evo kako ćemo to predstaviti u excelu -
NPV = (stopa, vrijednost 1, (vrijednost 2), (vrijednost 3)…)
- Stopa = diskontna stopa za određeno razdoblje
- Vrijednost 1, (Vrijednost 2), (Vrijednost 3)… = Pozitivni ili negativni novčani tijekovi
- Ovdje bi se negativne vrijednosti smatrale plaćanjima, a pozitivne vrijednosti bi se tretirale kao priljevi.
Primjer NPV
Evo niza podataka iz kojih moramo pronaći NPV -
| Pojedinosti | U američkim dolarima |
| Stopa popusta | 5% |
| Početno ulaganje | -1000 |
| Povratak iz 1. st godine | 300 |
| Povratak iz 2. godine | 400 |
| Povratak iz 3. godine | 400 |
| Povratak iz 4 -og godinu | 300 |
Doznajte NPV.
Rješenje: U Excelu ćemo učiniti sljedeće -
= NPV (5%, B4: B7) + B3
= 240,87 američkih dolara
Također, pogledajte ovaj članak - NPV vs IRR
# 5 - XNPV : Financijska funkcija u Excelu
Ova financijska funkcija slična je NPV-u s preokretom. Ovdje isplate i prihodi nisu periodični. Za svaku uplatu i prihod spominju se točno određeni datumi. Evo kako ćemo to izračunati -
XNPV = (stopa, vrijednosti, datumi)
- Stopa = diskontna stopa za određeno razdoblje
- Vrijednosti = pozitivni ili negativni novčani tijekovi (niz vrijednosti)
- Datumi = Određeni datumi (niz datuma)
Primjer XNPV
Evo niza podataka iz kojih moramo pronaći NPV -
| Pojedinosti | U američkim dolarima | Datumi |
| Stopa popusta | 5% | |
| Početno ulaganje | -1000 | 1 -og prosinca 2011 |
| Povratak iz 1. st godine | 300 | 1 -og siječnja 2012 |
| Povratak iz 2. godine | 400 | 1 -og veljače 2013 |
| Povratak iz 3. godine | 400 | 1 -og ožujka 2014 |
| Povratak iz 4 -og godinu | 300 | 1 -og travnja 2015 |
Rješenje: U Excelu ćemo učiniti sljedeće -
= XNPV (5%, B2: B6, C2: C6)
= 289,90 američkih dolara
# 6 - PMT : Financijska funkcija u Excelu
U Excelu, PMT označava periodično plaćanje potrebno za isplatu u određenom vremenskom razdoblju s konstantnom kamatnom stopom. Pogledajmo kako to izračunati u excelu -
PMT = (stopa, brzina, PV, (FV), (vrsta))
- Stopa = To je kamatna stopa / razdoblje
- Nper = Broj razdoblja
- PV = Sadašnja vrijednost
- (FV) = Izborni argument koji se odnosi na buduću vrijednost zajma (ako se ništa ne spominje, FV se smatra "0")
- (Vrsta) = Kada se izvrši plaćanje (ako se ništa ne spominje, pretpostavlja se da je plaćanje izvršeno na kraju razdoblja)
Primjer PMT-a
1000 američkih dolara treba platiti u cijelosti za 3 godine. Kamatna stopa iznosi 10% godišnje, a plaćanje treba izvršiti godišnje. Otkrijte PMT.
Rješenje: U Excelu ćemo ga izračunati na sljedeći način -
= PMT (10%, 3, 1000)
= - 402,11
# 7 - PPMT : Financijska funkcija u Excelu
To je još jedna verzija PMT-a. Jedina je razlika u tome - PPMT izračunava plaćanje glavnice uz konstantnu kamatnu stopu i stalne periodične isplate. Evo kako izračunati PPMT -
PPMT = (stopa, per, Nper, PV, (FV), (vrsta))
- Stopa = To je kamatna stopa / razdoblje
- Per = Razdoblje za koje se izračunava glavnica
- Nper = Broj razdoblja
- PV = Sadašnja vrijednost
- (FV) = Izborni argument koji se odnosi na buduću vrijednost zajma (ako se ništa ne spominje, FV se smatra "0")
- (Vrsta) = Kada se izvrši plaćanje (ako se ništa ne spominje, pretpostavlja se da je plaćanje izvršeno na kraju razdoblja)
Primjer PPMT
1000 američkih dolara treba platiti u cijelosti za 3 godine. Kamatna stopa iznosi 10% godišnje, a plaćanje treba izvršiti godišnje. Saznajte PPMT u prvoj i drugoj godini.
Rješenje: U Excelu ćemo ga izračunati na sljedeći način -
1 -og godine,
= PPMT (10%, 1, 3, 1000)
= -302,11 američkih dolara
2 nd godine,
= PPMT (10%, 2, 3, 1000)
= -332,33 USD
# 8 - Interna stopa povrata (IRR) : financijska funkcija u Excelu
Da bi shvatila da li je bilo koji novi projekt ili ulaganje isplativo ili ne, tvrtka koristi IRR. Ako je IRR veći od stope prepreka (prihvatljiva stopa / prosječni trošak kapitala), tada je to profitabilno za tvrtku i obrnuto. Pogledajmo kako doznati IRR u excelu -
IRR = (Vrijednosti, (Pogodi))
- Vrijednosti = pozitivni ili negativni novčani tijekovi (niz vrijednosti)
- (Pogodi) = Pretpostavka onoga što mislite da bi IRR trebao biti
Primjer IRR-a
Evo niza podataka iz kojih moramo pronaći IRR -
| Pojedinosti | U američkim dolarima |
| Početno ulaganje | -1000 |
| Povratak iz 1. st godine | 300 |
| Povratak iz 2. godine | 400 |
| Povratak iz 3. godine | 400 |
| Povratak iz 4 -og godinu | 300 |
Saznajte IRR.
Rješenje: Evo kako ćemo izračunati IRR u excelu -
= IRR (A2: A6, 0,1)
= 15%
# 9 - Modificirana interna stopa povrata (MIRR) : financijska funkcija u Excelu
Modificirana interna stopa povrata korak je ispred interne stope povrata. MIRR označava da je ulaganje isplativo i da se koristi u poslu. MIRR se izračunava pretpostavljajući NPV kao nulu. Evo kako izračunati MIRR u excelu -
MIRR = (vrijednosti, financijska stopa, stopa ponovnog ulaganja)
- Vrijednosti = pozitivni ili negativni novčani tijekovi (niz vrijednosti)
- Financijska stopa = Kamatna stopa plaćena za novac koji se koristi u novčanim tokovima
- Stopa ponovnog ulaganja = kamatna stopa plaćena za reinvestiranje novčanih tokova
Primjer MIRR
Evo niza podataka iz kojih moramo pronaći MIRR -
| Pojedinosti | U američkim dolarima |
| Početno ulaganje | -1000 |
| Povratak iz 1. st godine | 300 |
| Povratak iz 2. godine | 400 |
| Povratak iz 3. godine | 400 |
| Povratak iz 4 -og godinu | 300 |
Financijska stopa = 12%; Stopa ponovnog ulaganja = 10%. Saznajte IRR.
Rješenje: Pogledajmo izračun MIRR -
= MIRR (B2: B6, 12%, 10%)
= 13%
# 10 - XIRR : Financijska funkcija u Excelu
Ovdje moramo saznati IRR koji ima određene datume novčanog toka. To je jedina razlika između IRR i XIRR. Pogledajte kako izračunati XIRR u excel financijskoj funkciji -
XIRR = (Vrijednosti, Datumi, (Pretpostavljam))
- Vrijednosti = pozitivni ili negativni novčani tijekovi (niz vrijednosti)
- Datumi = Određeni datumi (niz datuma)
- (Pogodi) = Pretpostavka onoga što mislite da bi IRR trebao biti
Primjer XIRR
Evo niza podataka iz kojih moramo pronaći XIRR -
| Pojedinosti | U američkim dolarima | Datumi |
| Početno ulaganje | -1000 | 1 -og prosinca 2011 |
| Povratak iz 1. st godine | 300 | 1 -og siječnja 2012 |
| Povratak iz 2. godine | 400 | 1 -og veljače 2013 |
| Povratak iz 3. godine | 400 | 1 -og ožujka 2014 |
| Povratak iz 4 -og godinu | 300 | 1 -og travnja 2015 |
Rješenje: Pogledajmo rješenje -
= XIRR (B2: B6, C2: C6, 0,1)
= 24%
# 11 - NPER : Financijska funkcija u Excelu
To je jednostavno broj razdoblja koje trebate da biste otplatili zajam. Pogledajmo kako možemo izračunati NPER u excelu -
NPER = (stopa, PMT, PV, (FV), (vrsta))
- Stopa = To je kamatna stopa / razdoblje
- PMT = Iznos plaćen po razdoblju
- PV = Sadašnja vrijednost
- (FV) = Izborni argument koji se odnosi na buduću vrijednost zajma (ako se ništa ne spominje, FV se smatra "0")
- (Vrsta) = Kada se izvrši plaćanje (ako se ništa ne spominje, pretpostavlja se da je plaćanje izvršeno na kraju razdoblja)
Primjer NPER-a
Godišnje se plaća 200 američkih dolara za zajam od 1000 američkih dolara. Kamatna stopa iznosi 10% godišnje, a plaćanje treba izvršiti godišnje. Doznajte NPER.
Rješenje: NPER moramo izračunati na sljedeći način -
= NPER (10%, -200, 1000)
= 7,27 godina
# 12 - RATE : Financijska funkcija u Excelu
Kroz funkciju RATE u Excelu možemo izračunati kamatnu stopu potrebnu za potpunu otplatu zajma za određeno vremensko razdoblje. Pogledajmo kako izračunati OCIJENU financijsku funkciju u excelu -
OCJENA = (NPER, PMT, PV, (FV), (Tip), (Pogodi))
- Nper = Broj razdoblja
- PMT = Iznos plaćen po razdoblju
- PV = Sadašnja vrijednost
- (FV) = Izborni argument koji se odnosi na buduću vrijednost zajma (ako se ništa ne spominje, FV se smatra "0")
- (Vrsta) = Kada se izvrši plaćanje (ako se ništa ne spominje, pretpostavlja se da je plaćanje izvršeno na kraju razdoblja)
- (Pretpostavka) = Pretpostavka o tome što mislite da treba biti RATE
Primjer stope
Godišnje se plaća 200 američkih dolara za zajam od 1000 američkih dolara na 6 godina, a plaćanje treba izvršiti godišnje. Saznajte RAT.
Riješenje:
= OCJENA (6, -200, 1000, 0,1)
= 5%
# 13 - UČINAK : Financijska funkcija u Excelu
Kroz funkciju EFEKT možemo razumjeti efektivnu godišnju kamatnu stopu. Kada imamo nominalnu kamatnu stopu i broj udjela godišnje, postaje lako saznati efektivnu stopu. Pogledajmo kako izračunati EFEKT financijske funkcije u excelu -
UČINAK = (nominalna_razmjera, NPERY)
- Nominal_Rate = Nominalna kamatna stopa
- NPERY = Broj smjesa godišnje
Primjer UČINKA
Isplatu treba platiti s nominalnom kamatnom stopom od 12% kada je broj složenja godišnje 12.
Riješenje:
= UČINAK (12%, 12)
= 12,68%
# 14 - NOMINAL : Financijska funkcija u Excelu
Kada imamo efektivnu godišnju stopu i broj složenih razdoblja godišnje, možemo izračunati NOMINALNU stopu za godinu. Pogledajmo kako to učiniti u excelu -
NOMINAL = (Ocijeni_učinak, NPERY)
- Effect_Rate = Efektivna godišnja kamatna stopa
- NPERY = Broj smjesa godišnje
NOMINALNI Primjer
Isplatu treba platiti s efektivnom kamatnom stopom ili godišnjom ekvivalentnom stopom od 12% kada je broj spojeva godišnje 12.
Riješenje:
= NOMINALNO (12%, 12)
= 11,39%
# 15 - SLN : Financijska funkcija u Excelu
Kroz SLN funkciju možemo izračunati amortizaciju linearnom metodom. U Excelu ćemo financijsku funkciju SLN-a promatrati na sljedeći način -
SLN = (trošak, spašavanje, život)
- Trošak = trošak sredstva pri kupnji (početni iznos)
- Salvacija = Vrijednost imovine nakon amortizacije
- Životni vijek = broj razdoblja tijekom kojih se sredstvo amortizira
Primjer SLN-a
Početni trošak strojeva iznosi 5000 USD. Amortizirana je metodom ravne linije. Strojevi su se koristili 10 godina, a sada vrijednost spašavanja iznosi 300 američkih dolara. Pronađite amortizaciju koja se obračunava godišnje.
Riješenje:
= SLN (5000, 300, 10)
= 470 američkih dolara godišnje
Možete pogledati i Potpuni vodič za amortizaciju
15 najboljih financijskih funkcija u programu Excel Video
Preporučeni članci
- PMT formula u Excelu
- Matrica kovarijance u Excelu
- NPER funkcija u Excelu
- Pokretanje Total u Excelu
