Značenje komercijalnih zajmova
Komercijalni zajmovi su kratkoročni zajmovi koji se koriste za prikupljanje obrtnog kapitala tvrtke, podmirivanje velikih troškova i operativnih troškova. to je vrsta financiranja koje često koriste male tvrtke koje si ne mogu priuštiti prikupljanje kapitala s tržišta dionica i obveznica. Komercijalne zajmove često daju banke i dobro uspostavljene financijske institucije uz financijske izvještaje i kreditnu ocjenu dužnika.
Vrste komercijalnih zajmova
Postoje razne osnove njegovih klasifikacija kao što su rok / vrijeme otplate, ovlast posudbe, iznos zajma itd. Počnimo s najjednostavnijom verzijom:
# 1 - Oročeni zajmovi
to je najosnovnija vrsta zajma koju banke daju vlasnicima poduzeća. I kao što samo ime govori, ima fiksni rok otplate, kamatne stope i datum dospijeća. Obični krediti s kolateralom nose niže kamatne bodove od onih bez kolaterala. To je zato što je rizik bez kolaterala veći za banku. Razvrstavanje na temelju pojma je sljedeće:
| Tip | Trajanje |
| Kratkoročno | Manje od 12 mjeseci |
| Srednjoročno | Više od 12 manje od 3 godine |
| Dugoročno | Više od 3 godine |
# 2 - Instrument prekoračenja po bankovnom računu
Uzmite u obzir ovo, Betty treba odmah platiti 150.000 USD svom dobavljaču. Njezin je kupac obećao platiti 180 000 USD nakon 3 dana, a na bankovnom računu ima samo 10 000 USD. Najbolje bi bilo otići kod njezinog bankara i iskoristiti mogućnost prekoračenja preko banke za deficit od 20.000 USD. Najveće koristi od prekoračenja po bankama uključuju niže kamatne stope u odnosu na oročene zajmove i najmanje dokumentacije.
# 3 - akreditiv
Akreditiv je dokument koji banka izdaje vašem dobavljaču i jamči mu plaćanje na temelju kojeg će vam isporučiti robu. To se široko koristi u uvozno-izvoznim transakcijama pri čemu se stranke međusobno ne poznaju.
# 4 - leasing
Leasing je financijski medij koji omogućuje tvrtkama ili pojedincima da posjeduju određenu imovinu u određenom vremenskom razdoblju u zamjenu za privremena plaćanja. Imovina se vraća zakupodavcu na kraju najma u normalnim okolnostima, osim ako nije spomenuto u ugovoru.
Bodovi koje treba razmotriti
- Proces iskorištavanja kredita, garancija banaka, akreditiv je često dugotrajan i uz veće troškove dokumentacije. Neki izvori, poput mogućnosti prekoračenja po bankama, ne zahtijevaju nikakvu ili minimalnu dokumentaciju i manje vremena. To pojednostavljuje mogućnost prikupljanja sredstava prema zahtjevu tvrtke.
- Ključno je razmisliti o strateškom partneru za savjete o raznim poslovnim operacijama, tržištima itd. U slučaju da to učinite, VC ili PE su bolji izbor. Ako vam samo treba novac, komercijalni zajmovi su put prema naprijed.
- Kada podmirite otplatu, vaša kreditna ocjena smanjuje se. Njegov negativni učinak osjetio bi se kad se odlučite za sljedeći krug financiranja jer bi se uvjeti zajma promijenili.
- Tvrtka koja se često zadužuje možda neće uroditi mnogim pogodnostima svojim dioničarima. U novčanom pogledu EPS smanjuje.
- Posljednjih godina mnoge su tvrtke bankrotirale zbog nemogućnosti plaćanja duga koji su podigle. Procjena entiteta u ovom aspektu je ključna.
